هل تقدم ناس عرضاً جديداً للاستحواذ على شركة مينزيس بعد رفض عرضيها السابقين؟

ردت شركة “ناس” بصفتها احدى شركات مجموعة أجيليتي للمخازن العمومية (أجيليتي)، على رفض شركة مينزيس لعرضين للاستحواذ قدمتهما ناس، انهما تتبعان نهجًا ماليًا منظماً لعمليات الاستثمار والاستحواذ.

• اقرأ أيضاً: بنك أبوظبي الأول يقدم عرض استحواذ على حصة أغلبية (51% ) من رأس مال هيرميس القابضة
• اقرأ أيضاً: اكمال صفقة بيع حصتي مبادلة وترافيغورا في ماتسا الاسبانية الى ساندفاير ريسورسزذ الاسترالية
• اقرأ أيضاً: تفاصيل الإطار التنظيمي الجديد للشركات المؤسسةبهدف الاستحواذ والاندماج في سوق أبوظبي للأوراق المالية

شركة مينزيس ترفض عرضين لناس

وسبق أن قدمت ناس؛ عرضها الأول بتاريخ 17 يناير 2022 بشأن العرض النقدي المحتمل لتملك كامل رأس المال المُصدر أو الذي سيتم إصداره لشركة مينزيس بسعر عرض قيمته 460 بنسًا للسهم، ولقد تم رفض هذا العرض من قبل مجلس إدارة شركة مينزيس بتاريخ 26 يناير 2022. كما تم رفض العرض الثاني أيضًا من قبل مجلس إدارة شركة مينزيس، بتاريخ 02 فبراير 2022 وهو العرض النقدي المحسن المحتمل بسعر 510 بنسات للسهم، ممثلًا قيَم إضافية أعلي بنسبة: 76% على سعر الإغلاق للسهم بقيمة 290 بنسًا للسهم الخاص بشركة مينزيس بتاريخ 02 فبراير 2022 .

تفاصيل العرضين المرفوضين

وذكر بيان شركة ناس، أنها تأخذ ومستشاريها في عين الاعتبار، عند صياغة عطاءاتهم، معلومات عامة متاحة بالتفصيل. بما في ذلك أداء شركة مينزيس ما قبل الجائحة، وإجراءات تخفيض التكلفة الحالية وعمليات التجديد للعقود والاستحصال على الأعمال الجديدة. كما أخذت شركة ناس ومستشاريها أيضًا في عين الاعتبار مستويات الديون الخاصة بالشركة والتزامات خدمة الدين والقدرة على توليد تدفقات نقدية حرة وتوزيع الأرباح على مساهميها وبصورة خاصة في ضوء الاستثمارات المطلوبة للمحافظة على مستوى تنافسية الأعمال وتطويرها.

كما أوضح بيان ناس أنها تتواجد في أكثر من 55 مطارًا في منطقة الشرق الأوسط وأفريقيا وجنوب أسيا، فهي تتمتع بفهم متعمّق لحركة قطاع الطيران والفرص والتحديات التي تواجهها باعتبار أن هذا القطاع قطاع يتعافى من الجائحة.

عوامل جاذبة في شركة مينزيس

تتشارك شركة مينزيس وشركة ناس بصمات جغرافية متكاملة للغاية وحافظات للمنتجات، بحد أدنى من التداخل. إن شركة ناس تعطي أهمية لميراث شركة مينزيس الأسكتلندي، وتميزها في العمليات على مدى طويل في كل أنحاء العالم. بالتالي، قد يؤدي تعاونها مع شركة ناس إلى تحقيق تنوع جغرافي أكبر لشركة مينزيس، فضلًا عن توطيد علاقات أكثر عمقاً مع قاعدة كبيرة من العملاء. وترى شركة ناس أن الجمع بين كلا الشركتين من شأنه أن يزود الكيان المشترك بمزيد من التوسع والموارد اللازمة لخدمة قاعدة أوسع من العملاء على مستوى العالم، والاستفادة من فرص النمو مع تأقلم قطاع الطيران من الجائحة.

هل كان عرضاً مغرياً؟

وأوضح حسن الحوري، المدير العام التنفيذي للمجموعة في شركة ناس، أن الشركة قدمت عرضًا مغريًا لحث مساهمي منزيس على التفكير فيه بعناية، وأضاف:”عرضنا يمثل قيمة إضافية بنسبة 76% ، على سعر أسهم شركة مينزيس منذ أسبوع. ومن وجهة نظرنا، فإنه من غير المرجح أن تتغير أسس شركة مينزيس والقطاع ككل بشكل كبير، على الرغم من الإجراءات الخاصة بتخفيض التكاليف من قبل شركة مينزيس. لنكن واضحين: حتى مع تعافي قطاع السفر الجوي، ستعمل شركات الطيران على احتواء التكاليف جنبًا إلى جنب مع مزودي خدمات المطارات”.

فرص أخرى لعرض جديد

ووفقًا للقاعدة 2.5 من القانون، تحتفظ شركة ناس بالحق في تقديم أشكال مختلفة من المقابل أو مزيج أو تركيبة مختلفة من المقابل في أي عرض وتغيير هيكل المعاملة. وتحتفظ شركة ناس أيضًا بالحق في تعديل شروط أي عرض (بما في ذلك تقديم العرض بقيمة أقل):

‌1-  بتوصية أو موافقة مجلس شركة مينزيس.

‌2-  إذا أعلنت شركة مينزيس عن أي أرباح أو أي توزيعات أخرى أو إعادة قيمة للمساهمين، أو أفادت بذلك أو سددت

     ذلك، بعد تاريخ هذا الإعلان، تحتفظ شركة ناس بالحق في إجراء تخفيض مكافئ في شروط عطائها.

‌3-بعد إعلان شركة مينزيس عن إجراء معاملة تعهد بسداد الديون بموجب القانون؛ أو

‌4-  إذا أعلن طرف ثالث عن نية أكيدة لتقديم عرض لشركة مينزيس بسعر أقل من المشار إليه أعلاه.

وفقًا للقاعدة 2.6 (1) من القانون، يتعين على شركة خدمات الطيران الوطنية في موعد أقصاه الساعة 5.00 مساءً (بتوقيت لندن) في 9 مارس 2022، إما أن تعلن عن نية مؤكدة بتقديم عرض لشركة مينزيس وفقًا للقاعدة 2.7 من القانون أو أن تعلن أنها لا تنوي تقديم عرض لشركة مينزيس، وفي هذه الحالة، سيتم التعامل مع الإعلان على أنه تصريح تنطبق عليه القاعدة 2.8 من القانون.

سيتم تمديد هذا الموعد النهائي فقط بموافقة شركة مينزيس ولجنة الاستحواذ وفقًا للقاعدة 2.6 (3) من القانون.